메트로신문

금융위기 8년만에 계좌수 '뚝'… 적립식 펀드의 굴욕

주식 투자 열풍을 일으켰던 '적립식 펀드'가 갈수록 투자자로부터 외면받고 있다. 적립식 펀드는 지난 2008년 금융위기 이후 8년 만에 계좌 수가 절반 넘게 급감했고, 판매금액도 36% 가량 급감했다. 이처럼 투자자들이 적립식 펀드에서 발을 빼는 것은 펀드 수익률이 다른 펀드에 비해 더 많이 하락했기 때문으로 분석된다. 여기에 글로벌 금융위기, 가계의 투자 여력 감소, 2009년 해외투자펀드 세제혜택 종료 등의 영향이 복합적으로 작용했다. 적립식 펀드는 일정 기간마다 일정 금액을 나눠 장기간 투자하는 것으로, 목돈 없이도 투자할 수 있다는 게 장점이지만 운용 실적에 따라 원금 손실도 감수해야 하는 위험이 따른다. 10일 금융투자협회와 자본시장연구원에 따르면 1억만들기, 3억만들기 펀드붐을 타고 급성장했던 적립식 펀드 계좌 수는 642만6000개로 나타났다. 판매금액은 48조1000억원이었다. 계좌 수는 2008년 말(1430만9000개)과 비교할 때 788만3000개나 줄었다. 판매금액은 2008년 76조5800억원에서 36.48%가 감소했다. 적립식 펀드 판매금액은 2010년 9월 59조1800억원으로 60조원 밑으로 떨어진 이후 2013년 40조원대로 다시 주저앉았다. 전체 펀드 판매금액에서 차지하는 비중도 2008년 21.66%에서 2월 말 현재 11.19%로 감소했다. 적립식 펀드의 이 같은 인기 하락은 수익률 하락과 관련이 깊다. 자산운용업계 한 관계자는 "코스피가 제자리걸음을 하고 있어 예전처럼 꾸준히 적립해서는 이익을 볼 수 없다는 학습효과 때문"이라고 해석했다. 또 다른 관계자도 "2008년 금융위기 등을 거치며 적립식 펀드의 손실을 경험한 투자자들에게 더는 안전한 투자가 아니라는 인식이 자리한 탓으로 보여진다"고 말했다. 업권별 판매는 증권사와 은행이 각각 14조6600억원, 32조8000억원이었다. 2013년 말 15조5700억원, 31조9800억원과 비교해 은행의 판매가 늘었다. 보험사의 적립식펀드 판매 비중은 2013년 말 1.28%에서 올해 2월 말 0.99%로 줄었다. 유형별로는 주식형 비중이 2013년 78.11%에서 올해 63.70%로 줄었다. 반면 채권형 펀드는 4.78%에서 9.75%로 증가했다. 같은 기간 혼합주식형 펀드 비중은 5.56%에서 5.15%로 줄었고, 혼합채권형은 3.32%에서 12.04%로 증가했다. 투자지역은 국내 투자가 82.70%에 달했다. 지난 2007년 만 해도 해외 투자 비중이 36.50%에 달했었다. 지난 2009년 해외투자 펀드의 세제혜택이 사라진 영향이 컸던 것으로 분석된다. 한편 전문가들은 세금을 부과하지 않는 해외주식 전용펀드 등의 영향으로 적립식펀드 시장이 다시 활기를 찾을 것으로 기대하고 있다. 자본시장연구원 강원철 연구원은 "올해 도입된 비과세 해외주식 투자전용펀드, 개인종합자산관리계좌(ISA) 시행 등의 영향으로 적립식 투자 펀드가 다시 활성화될 것으로 기대된다"고 말했다.

2016-05-10 11:04:31 김문호 기자

하이투자증권, ELS 1종 공모

하이투자증권은 11일부터 13일까지 ELS 1종을 총 10억원 규모로 공모한다. HI ELS 1003호는 KOSPI200 지수, HSCEI 지수를 기초자산으로 하는 3년 만기 6개월 단위 조기상환형 ELS로, 자동조기상환 평가일에 모든 기초자산의 종가가 최초기준가격의 85%(6개월,12개월,18개월,24개월,30개월,36개월) 이상이면 최대 20.1%(연 6.7%)의 수익을 지급한다. 만기 전까지 상환조건이 충족되지 않았더라도 만기 시 최초기준가격의 55%이상이면 최초 제시수익률을 지급한다. 단 55%미만으로 하락한다면 만기상환 조건에 따라 원금손실이 발생할 수도 있다. 상품의 최소 가입금액은 100만원이상 10만원 단위이다.

2016-05-10 10:42:57 김문호 기자

현대證, 원유 및 금 투자전략 세미나 개최

현대증권은 오는 17일 여의도 사학연금회관에서 '원유 및 금 투자전략 세미나'를 개최한다고 10일 밝혔다. 현대증권은 국제유가 하락에 따른 글로벌 금융시장 현황과 원유가격 전망, 그리고 투자전략을 짚어볼 수 있는 자리를 준비했다. 이와 더불어 금 투자전략에 대한 강의도 진행된다. 세미나 1부에서는 '글로벌 금융시장 및 원유가격 전망'에 대해 현대증권 투자컨설팅센터 오온수 able컨설팅&글로벌팀장이 강의하며, 2부는 '미국 ETF 및 주식을 활용한 원유 투자전략'에 대해 해외상품부 김세환 과장이, 이어 진행되는 3부에서는 '금 투자전략'에 대해 해외상품부 김구남 팀장이 강의한다. 해외투자에 관심 있는 투자자라면 누구나 무료로 참석 가능하다. 기타 자세한 사항은 현대증권 홈페이지를 참조하거나 해외상품부로 문의하면 된다.

2016-05-10 10:42:35 김문호 기자

미래에셋증권, 원금지급전환가능형 ELS 등 파생결합상품 7종 출시

미래에셋증권은 연 7% 원금지급전환가능형 스텝다운(Step-down) ELS를 포함한 파생결합상품 7종을 12일까지 총 700억 규모로 판매한다. 이 중에서 '미래에셋 제8836회 원금지급전환가능형 스텝다운 ELS'는 S&P500지수, HSI지수, EuroSTOXX50지수를 기초자산으로 하고 만기는 3년이다. 원금지급전환형 ELS는 발행 후 1차조기상환평가일(포함)까지 모든 기초자산이 80% 미만으로 하락한 적이 없다면(종가기준), 원금지급형 구조로 전환되고 6개월 이내 기초자산 중 어느 하나라도 80% 미만으로 하락한 적이 있으면 원금비보장형 손익구조가 유지되는 상품을 말한다. 6개월 주기의 조기상환평가일에 모든 기초자산가격이 최초기준가격의 90%(6개월, 12개월) 85%(18개월, 24개월), 80%(30개월) 이상이면 연 7%의 수익을 지급한다. 또한 조기상환이 되지 않더라도 모든 기초자산이 만기평가일까지 최초기준가격의 50%미만으로 하락한 적이 없는 경우 연 7%의 수익을 지급한다. 단, 기초자산 중 어느 하나라도 발행 후 1차 조기상환평가일(포함)까지 최초기준가격의 80%미만으로 하락한 적이 있고, 만기평가일까지 최초기준가격의 50%미만으로 하락한 적이 있다면 조건에 따라 하락률이 큰 기초자산의 하락률만큼 손실이 발생할 수 있다. 이와 함께 미국(S&P500지수)과 유럽(EuroSTOXX50지수) 선진지수에만 투자하는 스텝다운형 ELS를 연 7%에 출시해 고객 선택의 폭을 넓혔다. 최소청약금액은 100만원이다.

2016-05-10 10:42:02 김문호 기자

키움증권, 종목추천 프리미엄 서비스 '슈퍼스탁' 오픈 이벤트

키움증권은 프리미엄 종목추천 서비스 '슈퍼스탁 오픈 이벤트'를 5월 9일부터 6월 3일까지 한달 간 진행한다고 10일 밝혔다. 이번 슈퍼스탁 오픈 이벤트는 슈퍼스탁 가입 고객이라면 누구나 참여가 가능하며, 이벤트 기간 중 슈퍼스탁 가입고객 선착순 300명에게 모바일 상품권 1만원을, 슈퍼스탁 추천종목 거래 고객 중 추첨을 통해 30명에게 모바일 상품권 5만원을 지급한다. '슈퍼스탁 서비스'는 키움증권 수익률 베스트 전문가가 엄선한 종목을 단기유망주, 중장기 성장주로 나누어 제공하는 서비스로 매수가부터 목표가, 손절가, 매도가까지 정확한 매매 타이밍과 추천종목에 대한 상세한 추천사유를 받아볼 수 있으며, 추천종목에 대한 모든 정보는 문자(SMS)와 MTS(영웅문S) 스마트알림(Push)을 통해 실시간으로 제공한다. 키움증권 관계자는 "슈퍼스탁은 다년간의 실전 투자노하우가 있는 전문가들이 운영하는 서비스로서 최초 가입 시 7일간 서비스를 체험할 수 있으며, 이벤트 응모로 경품까지 받을 수 있는 좋은 기회"라고 전했다.

2016-05-10 10:41:32 김문호 기자

NH투자증권, 해외주식 투자전용 펀드계좌에서도 자동 분할 투자

NH투자증권은 해외주식 투자전용 펀드계좌에서도 스마트인베스터5.0을 이용해 국내에 상장된 해외주식 ETF를 자동분할 매매할 수 있다고 10일 밝혔다. 해외주식 투자전용 펀드계좌에서도 스마트인베스터5.0 서비스 이용이 가능해짐에 따라 평소 주식시장을 실시간으로 지켜볼 수 없는 투자자들도 국내 상장된 12개의 해외주식형 ETF도 자동으로 매매하고, 비과세 혜택을 받을 수 있다. 해외주식 투자전용 펀드계좌는 2017년 12월 31일까지 전용계좌를 신규로 개설해야 하며, 1인당 납입한도 3천만원으로 제한되어 있다. 국내에 상장되어 있는 ETF 중 해외 상장 주식에 60% 이상 편입한 ETF를 전용계좌를 통해 신규 투자하는 경우 가입일로부터 10년간 해외주식의 매매차익 및 환차익에 대해 비과세 된다. 그러나 배당소득과 환헤지에서 발생된 수익은 과세된다는 점은 유의해야 한다. 스마트인베스터 5.0은 실시간으로 주식매매를 하기 어려운 투자자를 위해 개발된 서비스로, 지정된 시간에 매매하는 과거의 적립식 투자와는 달리 투자자가 지정한 가격 기준에 따라 자동으로 분할 매매하는 서비스다. 스마트인베스터5.0 전략을 활용한 해외주식 투자전용 ETF는 전국 영업점 또는 홈페이지에서 가입이 가능하다. 김현석 NH투자증권 상품지원부장은 "예금 금리는 낮아지고, 국내 주가지수는 박스권 장세가 지속되고 있는 환경에서는 해외주식 ETF를 절세의 관점으로 분할 투자하는 방법이 효과적인 투자 전략이며, 해외 자산으로의 투자대상 확대를 통한 자산 포트폴리오의 확대가 선택이 아닌 필수가 될 것"이라고 말했다.

2016-05-10 10:40:28 김문호 기자

원유 파생상품 투자자 올 들어 3500억원 손실

원유가격의 움직임에 연동되는 파생결합증권(DLS) 투자자들이 올해 3500억원 이상 원금 손실을 본 것으로 집계됐다. 저유가 상황이 지속될 경우 수천억원대 추가 손실이 우려된다. 10일 금융정보업체 에프앤가이드에 따르면 올 1∼4월 원유를 기초 자산으로 한 DLS 6443억원어치의 만기가 도래했다. 이중 3515억의 원금 손실이 확정됐다. 평균 수익률로 따지면 -54.5%다. 국제 유가가 저점에서 많이 회복됐다고는 하지만 고유가 시기에 발행된 원유 DLS가 많이 남아 있어 투자자들의 손실 확정은 이어질 전망이다. 지난 4일 기준으로 원유 DLS 상품 300개, 4194억원어치가 녹인(Knock-in·원금 손실 가능) 구간에 진입한 상태다. 이들 DLS 대부분은 국제 유가가 발행 당시의 80∼90% 수준까지 극적으로 회복되지 않으면 손실이 확정된다. 녹인 구간에 진입한 원유 DLS 가운데 국제 유가가 배럴당 100달러 이상일 때 발행된 것만 2700억원어치가 넘는다. 금융투자업계에서는 셰일가스 개발, 이란의 국제 원유시장 복귀, 신재생 에너지 산업 성장 등 복합적인 요인으로 국제 유가가 당분간 50∼60달러 이상으로 오르기 어려울 것이라는 전망이 우세하다. 월스트리트저널(WSJ)이 13개 글로벌 투자은행을 대상으로 올 해 유가 전망 설문조사를 진행한 결과 올해 국제 유가는 배럴당 평균 41달러를 기록할 것으로 예상됐다. 13개 은행은 서부텍사스산원유 (WTI)가격은 올해 배럴당 평균 39달러 선에 머무를 것으로 전망했다.

2016-05-10 10:39:53 김문호 기자

한국투자증권, 원금지급 양방향 넉아웃형 TRUE ELB 742회 모집

한국투자증권은 오는 12일까지 KOSPI200지수를 기초자산으로 하는 양방향 넉아웃형 'TRUE ELB 742회'를 총 50억 한도로 모집한다고 10일 밝혔다. 양방향 넉아웃형이란 기초자산이 상승 넉아웃 조건과 하락 넉아웃 조건 이내에 있는 경우, 만기 시 가격변동률의 일정 비율만큼 수익이 달성되는 구조를 말한다. 즉 기초자산이 박스권 내 움직임을 보일 때 수익이 달성된다. TRUE ELB 742회는 1년 만기까지 기초자산 주가가 최초기준가격의 113%를 초과 상승한 적이 없고 87%미만으로 하락한 적이 없는 경우, 만기평가일 기초자산 주가의 최초기준가격 대비 변동률에 50%만큼 수익이 달성된다. 만약 투자기간 중 상승 넉아웃만 발생한 경우는 만기평가가격이 최초기준가격 미만일 때, 하락 넉아웃만 발생한 경우는 만기평가가격이 최초기준가격 이상일 때만 만기 기초자산 가격변동률의 50%만큼 수익이 지급되며 이와 같은 상환조건에 해당하지 않는 경우는 만기 시 투자 원금만 지급된다. 이대원 DS부 부장은 "본 상품은 최소 원금이 지급되며 KOSPI200지수가 박스 권 내에서 제한적인 움직임을 보일 때에 수익이 극대화 되는 상품으로서 현 시장 상황에 매우 경쟁력 있는 구조이다"라고 말했다. 같은 기간에 ELB 1종, ELS 6종, DLS 1종 포함, 총 8종의 상품을 모집하며 최소 가입한도는 100만원이다.

2016-05-10 10:39:00 김문호 기자

신한금융, 첫스텝 77배리어 지수형 ELS등 총 7종 모집

신한금융투자는 11일부터 사흘간 연 4.0%의 수익을 추구하는 77배리어 ELS를 포함한 총 5종의 ELS(주가연계증권) 상품을 판매한다고 10일 밝혔다 이번에 출시되는 'ELS 12394호'는 조기상환형 스텝다운 구조에 3년만기 상품으로 S&P500, HSI, EUROSTOXX50을 기초자산으로 한다. 조기상환 평가일에 각 기초자산의 종가가 기준가격의 77%(6개월, 12개월, 18개월, 24개월), 70%(30개월), 60%(36개월) 이상인 경우 연 4.0%의 수익금과 원금이 상환된다. 만기상환 시 각 기초자산의 종가가 모두 최초 기준가격의 60%이상인 경우 원금 및 수익금(12.00%)이 상환되며 기초자산의 종가가 하나라도 최초 기준가격의 60% 미만이면 원금손실이 발생할 수 있다. 이 외에도 KOSPI200, HSI, EUROSTOXX50을 기초자산으로 하고 'ELS12394호'와 구조와 기간(조기상환형 스텝다운, 3년만기)이 같은 'ELS 12393'호도 같은 기간 판매한다. 조기상환 평가일에 각 기초자산의 종가가 기준가격의 80%(6개월, 12개월, 18개월, 24개월), 75%(30개월), 60%(36개월) 이상인 경우 연 4.8%의 수익금과 원금이 상환된다.

2016-05-10 10:38:32 김문호 기자

미래에셋박현주재단, '제3회 청소년 금융진로교육'

미래에셋박현주재단은 보육시설 아동·청소년들을 대상으로 11월까지 약 100회에 걸쳐 '청소년 금융진로교육'을 진행한다고 10일 밝혔다. 올해 3회째인 '미래에셋 청소년 금융진로교육'은 보육원 아동·청소년들이 올바른 금융습관 형성을 통해 자립을 준비할 수 있도록 돕는 체험형 금융진로교육 프로그램이다. 올해는 전국 12개 기관, 총 265명의 아동 및 청소년들을 대상으로 진행된다. 딱딱하고 지루한 경제교육에서 탈피, 대학생 멘토들이 5차례 직접 시설을 방문하여 '용돈관리'부터 '미래의 직업', 더 나아가 '저축과 신용' 등 다양한 체험과 보드게임을 활용해 진로와 금융에 대한 청소년들의 관심을 높인다. 더불어 전국투자교육협의회에서 운용하는 파이낸셜빌리지(금융투자체험관), 한국잡월드 견학 등과 같은 현장체험을 통해 폭 넓은 진로탐색 기회를 제공한다. 이 외에도 미래에셋은 '우리아이 스쿨투어', '우리아이 경제교실' 등을 통해 금융교육 소외 지역과 학생들을 찾아가 다양한 형태의 경제 교육 혜택을 제공하고 있다. 또한 해외 연수 프로그램인 '우리아이 글로벌리더 대장정'과 '글로벌 문화 체험단'을 통해 경제 교육을 지원하고 있으며 전체 프로그램 누적 참가자는 13만 명을 넘어섰다. 미래에셋박현주재단 조현욱 상무는 "보육원 아동과 청소년들이 여건에 굴하지 않고, 일찍부터 올바른 소비, 금융습관 형성과 적성에 맞는 다양한 진로를 적극적으로 탐색하며 도전적인 삶을 살아가는데 이번 프로그램이 많은 도움이 됐으면 한다"고 말했다.

2016-05-10 10:36:05 김문호 기자

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