'홈플러스 회생신청' 직전인 지난달, 최근 2년새 최대 단기채권 발행

홈플러스의 주요 단기자금 조달 수단인 카드대금 기초 유동화증권(ABSTB·자산유동화 전자단기사채) 발행이 지난해 말부터 급증한 것으로 나타났다. 특히 회생 신청 직전인 지난달 발행 규모는 최근 2년 새 최대치를 기록했다. 17일 국회 정무위원회 소속 더불어민주당 이인영 의원실이 입수한 자료에 따르면, 신영증권이 주관한 홈플러스의 ABSTB·기업어음(CP)·단기사채 발행액은 지난달 1518억원으로, 월별 기준 최근 2년 내 가장 큰 규모를 기록했다. 지난해 신영증권이 주관한 ABSTB 발행액은 전년 대비 약 30% 증가했다. 특히 지난해 11월부터 3개월간의 ABSTB 발행액은 전년 같은 기간보다 35% 증가한 3608억원을 기록하며 증가 속도가 가속화되었고, 이후 지난달 정점을 찍었다. 또한 신영증권이 주관한 ABSTB·CP·단기사채의 전체 발행액은 전년 대비 42.1% 증가했다. 같은 기간 ABSTB를 포함한 단기채권 발행 총액은 4948억원으로 전년 동기(3285억원)보다 50.6% 늘었다. 금융당국은 신영증권과 홈플러스, 그리고 대주주인 MBK파트너스가 신용등급 강등 가능성을 사전에 인지하고도 단기채권을 발행했는지 여부를 집중적으로 조사하고 있다. 금융감독원은 지난 13일 신영증권과 한국신용평가, 한국기업평가 등 신용평가사 2곳을 대상으로 검사에 착수했으며, 필요할 경우 MBK파트너스까지 조사 범위를 확대할 방침이다. 한편, 홈플러스는 지난달 28일 단기사채 신용등급이 'A3'에서 'A3-'로 강등되자, 이달 4일 새벽 기습적으로 법정관리 신청을 했다. 이후 신용등급 하락 가능성을 사전에 인지하지 못했다고 주장했으나, 홈플러스"관련 특수목적법인(SPC)이 ABSTB를 마지막으로 발행한 지난달 25일, 신평사 실무진으로부터 예비평정 결과를 전달받은 사실이 확인되면서 논란이 커지고 있다. 시장에서는 홈플러스가 지난해 말부터 ABSTB 발행을 급격히 늘린 것이 신용등급 강등 가능성을 사전에 인지하고 기업회생을 미리 계획한 정황일 수 있다는 의혹을 제기하고 있다. 이러한 의혹을 명확히 밝히기 위해 18일 국회 정무위원회에서 긴급 현안질의가 진행될 예정이다. 이인영 의원은 "홈플러스의 신용등급 강등 가능성을 사전에 인지하고 채권 발행을 요청했거나 실행했다면 이는 투자자 기만행위로, 금융당국의 철저한 조사가 필요하다"며 "뿐만 아니라, 홈플러스 카드매입채권을 기초자산으로 한 만큼, MBK와 홈플러스가 사전에 재고를 확보하며 기업회생을 준비한 정황이 있다면 이에 대한 진상도 반드시 규명해야 한다"고 강조했다. 한편, 홈플러스의 주주사인 MBK파트너스는 이날 "당사 매입채무유동화 관련해 증권사에 의해 발행된 유동화증권(ABSTB 포함) 투자자들은 당사에 대한 직접적인 채권자들은 아니지만 그 변제에 대한 최종적인 책임은 당사에 있으므로, 해당 채권들이 전액 변제되는 것을 목표로 하여 관련 증권사들과 함께 회생절차에 따라 최대한 노력을 다하겠다"고 입장을 밝혔다. /허정윤기자 zelkova@metroseoul.co.kr